Key Financial Statements

Statement of Comprehensive Income (Profit & Loss)

•         Shows revenue, expenses, and net profit.
•         Helps assess profitability and pricing decisions
•         Many MSMEs show profits but face cash shortages due to delayed receivables.

Statement of Financial Position (Balance Sheet)

•        Shows assets, liabilities, and equity.
•        Used to evaluate solvency and capital structure.
•        Highlights issues like high working capital need and inventory management

Cash Flow Statement

•       Tracks actual cash inflows and outflows
•       Critical for MSMEs with long credit cycles.
•       Reveals liquidity stress even when profits appear strong.